CAIXA PENEDES CAPITAL II SA

Anuncio de la emisión de Participaciones Preferentes Serie A

Caixa Penedès Capital II, Sociedad Anónima, Sociedad Unipersonal (la «Sociedad»), sociedad domiciliada en Rambla Nostra Senyora, 2-4, 08720 Vilafranca del Penedès (Barcelona), hace público mediante el presente anuncio la emisión de participaciones preferentes por importe nominal de ciento veinticinco millones de euros (125.000.000 euros), que corresponden a un total de dos mil quinientas (2.500) participaciones preferentes de un valor unitario de cincuenta mil euros (50.000 euros) representadas mediante títulos al portador (las «Participaciones Preferentes Serie A»). La presente emisión de Participaciones Preferentes Serie A se realiza en virtud de la decisión del accionista único de la sociedad de fecha 12 de junio de 2006. Las Participaciones Preferentes Serie A se admitirán a negociación en la Bolsa de Londres («London Stock Exchange's Gilt-Edged and Fixed Market Interest») previa inscripción del correspondiente folleto informativo («Prospectus») en los registros oficiales de la Financial Services Authority, con las siguientes características:

Emisor: Caixa Penedès Capital II, Sociedad Anónima, Sociedad Unipersonal, sociedad domiciliada en Rambla Nostra Senyora, 2-4, 08720 Vilafranca del Penedès (Barcelona), con número de identificación fiscal A-64.174.964. Su capital social totalmente suscrito y desembolsado, es de 61.000 euros. De acuerdo con el artículo 2 de los Estatutos sociales constituye el objeto social exclusivo de la Sociedad la emisión de participaciones preferentes.

Valor negociable: Participaciones preferentes, sujetas a la Ley 13/1985, de 25 de mayo, de Coeficientes de Inversión, Recursos Propios y Obligaciones de Información de los Intermediarios Financieros, según la redacción dada, respectivamente, por la Ley 44/2002, de 22 de noviembre, de Medidas de Reforma del Sistema Financiero, la Ley 19/2003, de 3 de julio, sobre régimen jurídico de los movimientos de capitales y de las transacciones económicas con el exterior y sobre determinadas medidas de prevención del blanqueo de capitales, y la Ley 23/2005, de 18 de noviembre, de reformas en materia tributaria para el impulso a la productividad. Garante: Caixa d'Estalvis del Penedès. Importe efectivo de la emisión: 125.000.000 euros. Valor nominal unitario: 50.000 euros. Prima de emisión: Sin prima de emisión. Se emiten a la par. Remuneración: Los titulares de las Participaciones Preferentes Serie A tendrán derecho a percibir una remuneración predeterminada de carácter no acumulativo de acuerdo con lo que se indica a continuación:

(i) Desde su fecha de desembolso (incluida) hasta el 21 de junio de 2016 (excluido), la remuneración será variable pagadera por trimestres vencidos el 21 de marzo, el 21 de junio, el 21 de septiembre y el 21 de diciembre de cada año, calculada según un tipo de referencia EURIBOR tres meses que será determinado en la forma especificada en el Prospectus, más un diferencial del 1,23 por ciento.

(ii) Desde el 21 de junio de 2016 (incluido) en adelante, la remuneración será variable, pagadera por trimestres vencidos el 21 de marzo, el 21 de junio, el 21 de septiembre y el 21 de diciembre de cada año, calculada según un tipo de referencia EURIBOR tres meses que será determinado en la forma especificada en el Prospectus, más un diferencial del 1,23 por ciento más un 1 por ciento.

La remuneración se calculará sobre el valor nominal de cada Participación Preferente Serie A, esto es, cincuenta mil euros (50.000 euros).

El pago de la remuneración estará condicionado a la existencia de beneficio distribuible suficiente, así como a las limitaciones impuestas por la normativa española sobre recursos propios de las entidades de crédito, todo ello en los términos que se fijen en el correspondiente folleto de la emisión. La remuneración tendrá carácter no acumulativo. Por ello, cuando concurra alguno de los condicionantes descritos en el párrafo anterior, los titulares de Participaciones Preferentes Serie A no tendrán derecho a percibir la remuneración predeterminada. En estos supuestos los titulares de Participaciones Preferentes Serie A tendrán derecho a percibir, en su caso, una remuneración parcial, hasta el límite que resulte posible. Derechos políticos en la sociedad: Las Participaciones Preferentes Serie A no otorgan a sus titulares ningún derecho político, salvo en los siguientes supuestos excepcionales: (a) falta de pago íntegro de la remuneración cuatro períodos trimestrales consecutivos; (b) liquidación o disolución de la sociedad (excepto en aquellos supuestos en los que dicha liquidación o disolución sea consecuencia de la liquidación o disolución de Caixa Penedès, individualmente o simultáneamente con la sociedad, de una reducción de los fondos propios de Caixa Penedès y de sus cuotas participativas, en su caso, a cero, sin liquidación de Caixa Penedès y con un aumento simultáneo del Fondo Fundacional o una emisión simultánea de cuotas participativas, o de la reorganización del grupo empresarial de Caixa Penedès, siempre que se garantice la sucesión de las obligaciones previstas en la emisión, manteniendo Caixa Penedès en todo momento la titularidad, directa o indirecta, del 100 por ciento del capital social de la Sociedad o de su entidad sucesora); (c) emisiones posteriores de participaciones preferentes siempre y cuando la Sociedad no se encontrase al corriente en el pago de la remuneración más reciente y (d) modificación de los términos y condiciones de las Participaciones Preferentes Serie A. Derechos políticos en el Garante: Los titulares de Participaciones Preferentes Serie A no tendrán ningún derecho político en Caixa d'Estalvis del Penedès. Carácter perpetuo y amortización de las Participaciones Preferentes Serie A: Las Participaciones Preferentes Serie A tendrán carácter perpetuo. No obstante, la sociedad podrá amortizar de forma anticipada, previa autorización del Banco de España y del Garante, todas o parte de las Participaciones Preferentes Serie A emitidas en cualquier fecha de pago de remuneraciones que tenga lugar a partir del 21 de junio de 2016. La sociedad también podrá amortizar de forma anticipada, previa autorización del Banco de España y del Garante, todas (pero no parte) las Participaciones Preferentes Serie A en cualquier fecha de pago de remuneraciones si la emisión de Participaciones Preferentes Serie A deja de computar como recursos propios básicos del Grupo Caixa d'Estalvis del Penedès conforme a la normativa bancaria española y de acuerdo con los límites impuestos por el Banco de España, como resultado de un cambio en la legislación española, en la normativa bancaria española aplicable o cualquier cambio en su aplicación o interpretación oficial, que tenga lugar en o con posterioridad a la fecha de desembolso de las Participaciones Preferentes Serie A. Derecho de suscripción preferente: Las Participaciones Preferentes Serie A no atribuyen a sus titulares derecho de suscripción preferente alguno. Garantías: Las Participaciones Preferentes Serie A contarán con la garantía solidaria e irrevocable de Caixa d'Estalvis del Penedès. Sindicato de titulares de Participaciones Preferentes Serie A: Una vez inscrita la escritura de emisión en el Registro Mercantil quedará constituido un sindicato de titulares de participaciones preferentes emitidas por la Sociedad, en el que se incluirán tanto los titulares de las Participaciones Preferentes Serie A como cualesquiera otros titulares de participaciones preferentes que emita la sociedad en cada momento que bajo la garantía de Caixa d'Estalvis del Penedès sean pari passu con las Participaciones Preferentes Serie A, al que será de aplicación por analogía lo previsto en el capítulo diez de la Ley de Sociedades Anónimas, los preceptos concordantes y la escritura de emisión. El Reglamento del Sindicato que establece las reglas de funcionamiento del Sindicato y que ha quedado incorporado a la escritura de emisión así como al Prospectus fue aprobado decisión del accionista único de la Sociedad de fecha 12 de junio de 2006. El Comisario designado del Sindicato, hasta tanto no lo ratifique la primera Asamblea del referido Sindicato, es don Santiago José Abella Rodríguez. Rating: Las Participaciones Preferentes Serie A han sido calificadas provisionalmente con rating de BBB+ por Fitch IBCA Limited. Fiscalidad: La presente emisión está sometida a la legislación en materia fiscal que se especifica en el Prospectus de la emisión que se inscribirá en los registros oficiales de la Financial Services Authority. Entidades Directoras: JP Morgan Securities Limited. Folleto informativo: Los inversores interesados en la adquisición de Participaciones Preferentes Serie A podrán dirigirse a las entidades directoras de la emisión así como a la Financial Services Authority para consultar el folleto informativo («Prospectus»). Período de suscripción: El período de suscripción se extenderá desde las 9 horas hasta las 14 horas, en ambos casos hora de Barcelona, del día 21 de junio de 2006. Fecha de desembolso: El desembolso del precio de emisión deberá efectuarse en efectivo antes de las 14 horas, hora de Barcelona, del día 21 de junio de 2006. Inversores a los que se dirige la emisión: Las Participaciones Preferentes Serie A se colocarán entre inversores institucionales en los mercados de capitales internacionales.

Cotización: Se solicitará la admisión a negociación de las Participaciones Preferentes Serie A en la Bolsa de Londres.

Vilafranca del Penedès (Barcelona), 12 de junio de 2006.-El Presidente del Consejo de Administración de Caixa Penedès Capital II, Sociedad Anónima, Sociedad Unipersonal, Santiago José Abella Rodríguez.-38.169.